3분기 실적, GS25 ‘매출’·CU ‘수익’ 우세…세븐일레븐 ‘흑자전환’
점포 수 감소·소비 침체 속 점포 효율화·상품 차별화 집중
연말 소비 특수 기대…IP 협업·특화 점포·근거리 장보기 ‘승부’

국내 주요 편의점업체 3사가 올 3분기 성적표를 받아든 가운데, 매출 성장·영업이익 개선 흐름에서 서로 엇갈린 흐름을 보였다. 소비 침체·점포 경쟁 심화 등에 따른 업황 부담이 여전한 상황에서 연말 쇼핑 수요가 몰리는 4분기가 향후 실적을 좌우할 핵심 변수로 작용할 전망이다.

15일 각 사 IR 자료를 살펴보면, CU의 3분기 매출은 전년 동기 대비 2.1% 증가한 2조5152억원, 영업이익은 3.2% 오른 1008억원을 냈다. 같은 기간 GS25는 1.1% 증가한 2조4743억원의 매출을 내며 분기 최대치를 냈지만, 영업이익은 782억원으로 8.1% 줄었다. 그동안 두 업체는 매출·점포 수를 놓고 신경전을 벌여왔는데, 이번에 CU가 수익성에서 앞섰지만 매출은 GS25가 우세한 것으로 읽힌다.

GS25는 편의점 사업부 별도 기준 실적이 적용된 반면, CU는 편의점 본업과 물류·식품 분야 종속회사까지 포함된 BGF리테일 연결 기준이다. 통상 BGF리테일 전체 매출에서 CU 비중이 98% 가량인 점을 고려해 단순 환산 시 2조4649억원으로, 이를 기준으로 비교하면 GS25가 1위 자리를 수성한 것으로 업계는 분석한다.

또 다른 경쟁사인 세븐일레븐의 경우, 체질 개선 시험대에 서있다. 세븐일레븐 운영사인 코리아세븐은 3분기 영업이익 36억원을 거두며 흑자 전환했다. 저수익 점포 정리·물류 개선 등 비용 구조 변화로 이익을 낸 것으로, 같은 기간 매출은 1.6% 줄어든 1조2517억원에 그쳤다.

세븐일레븐은 올 들어 2·3분기 연속 영업흑자를 달성했지만, 영업이익 규모 등을 수익성 기준으로 경쟁사와 비교하기 어렵다는 평가가 뒤따른다. 단순 분기 영업흑자보다 얼마나 흑자 기조를 유지할 수 있을 지가 변수로 꼽힌다.

편의점 시장이 성숙기에 접어든 상황에서 단순 양적 성장보다 질적 성장으로 사업의 무게 추가 이동하고 있다. 업계 점포 효율화 작업이 가속화되면서 지난해 말 기준 국내 편의점 점포 수도 5만3266개로 전년 대비 2.9%(1586개) 감소했다. 국내에 편의점이 도입된 이래 36년 만에 첫 역성장이다.

일각에서는 4분기 실적을 통해 업체별 사업 전략·비용 관리 역량이 시험대에 오를 가능성을 점치고 있다. 다만, 연말 소비 특수·겨울 시즌 상품 수요 등 실적 개선 기회에도 불구하고, 마케팅 경쟁이 심화될 경우 외형 성장 대비 수익성 개선이 기대에 미치지 못할 것이라는 의견도 나온다.

당장에 업계는 저마다 전략은 다르지만 수익성 확보를 골자로 점포 효율화와 차별화 상품 강화라는 공통 목표를 지향하고 있다.

CU는 4분기 주요 전략으로 시즌 행사와 함께, IP·아티스트 협업 상품을 선보이며 고객 유입을 꾀하고 있다. 아울러 중대형 점포·특화 매장을 앞세워 공간 경쟁력 강화에 집중한다. 라면·스낵·디저트·K-푸드 등 최신 트렌드를 빠르게 접목하는 점포를 넓혀 매출 증대를 꾀한다.

GS25는 소형 가구 중심의 근거리 장보기 수요를 집중적으로 공략한다. 일반 점포 대비 각종 농축수산식품과 조미료·소스류·간편식·두부 등의 장보기 상품 구색을 강화한 신선강화 매장이 대표 사례다.

GS25 설명대로라면, 신선특화매장의 신선식품 매출은 일반 매장 대비 10배 가량 높다. 해당 매장의 전체 매출 중 20% 이상이 신선식품일 정도로 매출 기여도가 높은 만큼, 점포 수도 빠르게 늘고 있다. 2021년 3곳이던 신선특화매장은 2024년 557곳, 지난해 774곳, 올 8월 1000점을 넘었고 연내 1150점 이상까지 확대될 것으로 회사는 전망하고 있다.

세븐일레븐 당장에 캐릭터 지적재산권(IP)·이색 주류 소싱력 등으로 연말 수요에 대응한다. 여기에 점포 환경 개선·우량 입지 중심 출점을 병행해 내년부터 매분기 흑자 달성을 실현한다는 목표다.

조하니 기자 inahohc@ekn.kr